2023-06-15 20:23:19
全球市场综述
1、欧美市场行情
三大股指期货走低，以蓝筹股为主的道指期货跌0.23%；标普500指数期货跌0.44%；以科技股为主的纳斯达克100指数期货跌0.74%。欧洲股市走低，德国DAX指数跌0.71%；法国CAC40指数跌0.83%；英国富时100指数涨0.03%。
2、市场消息面解读
欧佩克和日本就当前全球能源供应进行了讨论
据阿联酋通讯社（WAM）报道，欧佩克秘书长海萨姆·阿尔盖斯和日本外务省副大臣高木启在维也纳的欧佩克总部讨论了当前的全球能源供应和石油市场的未来前景。他们回顾了对全球需求的预期，强调了欧佩克与日本高级官员之间建立对话的重要性。
英镑/美元长期牛市易受云带变色影响
英镑在周三（6月14日）的新趋势高点1.2699美元附近维持买兴，牛市目前上看关键的200周移动均线，目前该均线切入位在1.2875。然而，较长期牛市会在云带变色前面临挑战，位于1.1754-68的9月一目均衡云带变色区域可能开始牵制英镑。我们倾向于看涨，但由于图表信号仍然混杂，所以暂时离场观望。
欧洲央行不太可能展现鹰派言论，欧元或因此小幅走低
荷兰国际集团表示，今晚欧元可能温和走软，因为周四欧洲央行会议上出现“鹰派意外”的门槛定得相当高。该行分析师Francesco Pesole在一份报告中称，市场已经完全消化了欧洲央行今晚决定加息25个基点的预期，而且，目前市场强烈相信其最迟将在7月或9月再加息25个基点。如果想要引发欧元大幅升值，欧洲央行可能需要发出几次加息的信号，但考虑到最近通胀减速和增长前景恶化的迹象，这看起来不太可能。他表示，会议结束后，欧元兑美元可能会从目前的1.0845跌至1.0750。
欧元区4月贸易逆差收窄
欧元区4月份贸易逆差较上年同期有所收窄，反映出俄乌冲突以来能源进口价格持续下跌。欧盟统计局数据显示，出口和进口均下降，同比分别下降3.6%和11.9%。季调后出口下降3.2%，而进口增长5.9%。该地区2023年前四个月的能源贸易逆差较上年同期有所收窄，进口同比下降15.2%。不过，由于食品价格上涨，食品贸易顺差略有上升，而制成品贸易顺差则大幅上升。从国家来看，欧盟对俄罗斯的贸易逆差大幅收缩，从去年同期的641亿欧元降至2023年前四个月的79亿欧元，进口下降了74%。
英国央行6月22日决议可能称霸本月风云榜
英国央行6月22日的货币政策决定可能是本月众多央行会议中最刺激的，因为交易员目前明显更倾向做空美元，同时英国利率也被预期今年将升至高于美国利率。但由于期望落空的风险日益上升，英镑的大涨可能是下周的关键因素。英镑此波大涨已经助燃了会更大幅攀升的揣测；话虽如此，随着市场预期英国利率升向6%，在主要货币市场进入平静期之际，大有理由预期英镑将吸引更多追逐收益的投资者。但也有理由怀疑英镑/美元上涨的可持续性，因为几乎没有值得买入的利率回报，即使英国利率升至略高于美国的利率。更可能赚到钱的英镑套利交易，是通过英镑兑日元、瑞郎甚至欧元等低收益货币，英国/欧元区的利率差距可能达到两个百分点；英镑/美元从一波惨烈跌势回升之后（从1.0327升至1.2679），已经达到应考虑对冲下跌风险的水位。对英镑上涨的押注越大，逆转的可能性就越大。在2021-22年跌势的61.8%回撤位1.2726，以及55个月均线切入位和月度云区底部1.2882和1.2895的阻力应会大幅增加。
美联储加息的暂停并未结束抵押贷款的痛苦
美联储暂停加息的消息意味着，人们的财务生活不会变得更悲惨，但同时也意味着，痛苦没有减少。从好的方面看，股市重新进入牛市，通胀已经降温。但自加息一年多以来，购买房屋或汽车的借贷成本仍然很高。财务顾问称，银行已开始收紧贷款标准，尤其是对那些信用不佳的人。更严格的标准使得汽车贷款、抵押贷款和其他信贷额度难以获得批准。由于无法预测美联储此次暂停加息可能会持续多久，芝加哥大学金融学副教授Michael Weber表示，人们可能会在未来几个月看到抵押贷款利率再次上升。
欧洲央行利率可能接近峰值 但停止紧缩周期仍为时过早
纽约梅隆银行外汇和宏观策略师Geoff Yu在一份报告中表示，尽管美联储选择暂停其加息周期，欧元区也出现政策利率见顶的迹象，但预计拉加德还不会退出紧缩周期。他说，目前还没有足够的疲软数据表明房价出现了明显的下跌趋势。不过，他认为，对于一个正在见顶（尽管还没有完全转向）的经济体来说，已经到了一个拐点。因此，今晚欧洲央行的鸽派可能会辩称，通胀降温表明形势即将好转（尽管还需要进一步证实）。他补充称：无论如何，即使美联储和欧洲央行的利率都接近见顶，但这离它们准备降息都为时过早。
因供应旺盛，瑞银下调布伦特原油价格预期
瑞银下调了今年布伦特原油价格预期，理由是供应高于预期，尽管需求保持弹性。该行将到9月份的布伦特原油价格预期下调5美元/桶至85美元/桶，将到12月份的预期下调5美元/桶至90美元/桶。瑞银表示，经合组织国家的需求增长一直低迷，但被中国、印度和中东的强劲增长所抵消。今年前4个月，由于供应增长稳健，全球可见石油库存没有下降。来自俄罗斯、美国、伊朗和委内瑞拉的供应增加。然而，瑞银仍持乐观态度，因为石油市场可能在5月份出现供应赤字，未来几个月缺口可能会扩大。
3、纽市盘前主要货币对走势
欧元/美元：截止北京时间20：18，欧元/美元上涨，现报1.0839，涨幅0.13%。纽市盘前，欧元兑美元在今早接近1.0795水平后恢复积极交易，以支持未来一段时间的预期看涨趋势，其目标是从突破1.0860开始，以确认向1.0940反弹。
英镑/美元：截止北京时间20：18，英镑/美元下跌，现报1.2659，跌幅0.03%。纽市盘前，GBPUSD对返回上升测试1.2680水平，等待更多的看涨偏差超过这一水平，并确认打开通往1.2770的道路。
现货黄金：截止北京时间20：18，现货黄金下跌，现报1930.58，跌幅0.57%。纽市盘前，黄金价格显示出更多的看跌倾向，以测试1929.00的次要支撑基础，等待超过这一水平，以确认熊市趋势的延续，并向代表我们下一个修正站的1913.15前进。
现货白银：截止北京时间20：18，现货白银下跌，现报23.289，跌幅2.56%。纽市盘前，白银价格提供了新的负面交易，以接近我们等待的目标23.00，我们建议继续看跌，以超过这一水平，并打开通往22.25的道路，作为下一个负面目标。
原油市场：截止北京时间20：18，美油上涨，现报68.954，涨幅0.41%。纽市盘前，原油价格在68.75附近波动，并在68.75以下保持稳定，以保持今天的熊市趋势有效和活跃，等待恢复负面交易，以实现我们从66.00开始并延伸到64.20的目标。
4、机构观点
丰业银行：疲软的数据将打压美元
由于市场正在评估主要央行的利率政策前景，美元当前的信号较为复杂。丰业银行经济学家表示，美元指数可能会更加疲软。他们称，市场似乎对美联储发出的鹰派信号和昨天未能采取加息行动感到困惑，而美元走势继续反映出这种矛盾。在昨日低收后，美元指数今日略有回升，但短期内它可能会进一步走软。今日将公布美国零售销售、进口物价及初请失业金人数等一系列重要数据，疲软的数据将给美元带来压力。
德银：受加息和经济衰退影响？交易或将大幅放缓
德意志银行预计本季度交易收入最多将下降五分之一，成为欧洲首家发出交易收入大幅放缓警告的主要投行。该行首席财务官James von Moltke今日表示，固定收益交易在上年同期丰收期增长逾30%，今年将下降15%至20%，分析师此前预计降幅约为12%。“宏观经济正在放缓，但实际上经济活动仍相当令人鼓舞。然而与去年同期相比，我们自然会有所回落。”德意志银行加入了华尔街一众公司的行列，表示在利率接近峰值和经济可能进入衰退的情况下，交易可能表现疲软。摩根大通预计投行业务和交易业务收入将分别较上年同期下降15%，高盛警告称交易业务的下滑幅度可能超过25%。Moltke表示，交易放缓是由于投资者对产品的需求减弱，这些产品允许投资者押注利率或外汇波动。
（亚汇网编辑：冰凡）
